一、有關(guān)知識(shí)和概念

1.1 鋰資源基礎(chǔ)知識(shí)

 

1）碳酸鋰作為鹽湖和鋰礦提取的直接產(chǎn)品，是其他鋰產(chǎn)品的基礎(chǔ)原料，是鋰電池最重要的原材料。鋰是鋰電池原材料的最主要部分，是整個(gè)電池產(chǎn)業(yè)鏈的上游。在自然界中，鋰主要以鋰輝石、鋰云母及磷鋁石礦的形式存在，也廣泛分布于鹽湖和海水中。目前鋰資源提取主要來(lái)自鹽湖及含量較高的礦石，海水提鋰技術(shù)尚不成熟。在我國(guó)，鋰主要從礦石中提取。

 

2）我國(guó)鋰資源較為豐富，全球占比17%，包括鹽湖及鋰輝石、鋰云母。由于我國(guó)鹽湖分布在青海、西藏等偏遠(yuǎn)地區(qū)，開采條件惡劣，未實(shí)現(xiàn)大規(guī)模生產(chǎn)，產(chǎn)能釋放時(shí)間較長(zhǎng)，鋰資源供應(yīng)量每年的增長(zhǎng)十分有限。

 

3) 我國(guó)已探明的鋰資源儲(chǔ)量約為540萬(wàn)噸，鋰鹽湖資源主要分布在青海和西藏，約占全國(guó)總儲(chǔ)量的80%。由于開采環(huán)境的優(yōu)勢(shì)，青海鹽湖產(chǎn)量增長(zhǎng)顯著于西藏。2017年國(guó)內(nèi)鹽湖提鋰的增量約6000噸，明后兩年的增量超過(guò)1萬(wàn)噸，總體將處于供需弱平衡狀態(tài)。

 

1.2 動(dòng)力電池基礎(chǔ)知識(shí)

 

1）新能源汽車快速發(fā)展，整個(gè)產(chǎn)業(yè)鏈如同雨后春筍般勢(shì)不可擋。新能源汽車三大核心零部件中：電池、電機(jī)、電控，動(dòng)力電池在整車成本中所占的比例最高，并且動(dòng)力電池的好壞直接影響著整車的性能。從2014年開始動(dòng)力電池一直處于供不應(yīng)求的狀態(tài)，因此無(wú)論國(guó)內(nèi)還是國(guó)外動(dòng)力電池巨頭紛紛加大產(chǎn)能的投入。

 

2）國(guó)內(nèi)動(dòng)力電池主要為磷酸鐵鋰電池或三元電池。三元電池比磷酸鐵鋰電池的能量密度更高、標(biāo)準(zhǔn)電壓更強(qiáng)、電芯占空間更少。同時(shí)作為電動(dòng)車的“心臟”，動(dòng)力電池的續(xù)航能力也是非常重要的一點(diǎn)。三元電池的續(xù)航里程和儲(chǔ)能強(qiáng)于傳統(tǒng)鋰電池，鋰電池每月衰減3%的電量，而三元電池反復(fù)使用后每月衰減力度僅為1%至2%。

 

3）動(dòng)力電池電池包的組成主要包括電芯、模塊、電氣系統(tǒng)、熱管理系統(tǒng)、箱體和電池管理系統(tǒng)(BMS)。通過(guò)電池管理系統(tǒng)(BMS)實(shí)現(xiàn)對(duì)電芯的管理，以及與整車的通訊及信息交換。BMS作為連接二次電池與用電器之間的重要紐帶，將電池或電池組的監(jiān)測(cè)及管理集于一體，從而確保電池或者電池組的安全可靠，并以最佳狀態(tài)輸出動(dòng)力。BMS可以實(shí)現(xiàn)對(duì)電池的實(shí)時(shí)監(jiān)控、自動(dòng)均衡、智能充放電等重要功能，在有效保障電池安全的同時(shí)，可以實(shí)現(xiàn)對(duì)電池剩余電量的監(jiān)測(cè)，是動(dòng)力電池組中不可或缺的重要部件，對(duì)于電動(dòng)車的正常運(yùn)行意義重大。

 

BMS對(duì)于動(dòng)力電池而言，最核心的三大功能為電芯監(jiān)控、荷電狀態(tài)(SOC)估算以及單體電池均衡。通過(guò)合理設(shè)計(jì)并配置BMS，不僅可以顯著提高動(dòng)力電池的安全性能，還可以有效提高電池的使用壽命，幅度在20%以上。

 

4）當(dāng)前動(dòng)力電池技術(shù)已經(jīng)相對(duì)比較成熟，安全問(wèn)題頻發(fā)的關(guān)鍵原因，除了電池本身設(shè)計(jì)與制造方面的缺陷，更大程度上在于BMS模塊的設(shè)計(jì)缺陷以及工作穩(wěn)定性不佳。目前，動(dòng)力電池評(píng)價(jià)主要包括電池單體、BMS、電池系統(tǒng)和外殼四大部分，評(píng)價(jià)關(guān)注點(diǎn)在于基本性能、循環(huán)性能和安全性能，BMS成為電池評(píng)價(jià)的重要組成部分。

 

5）動(dòng)力電池發(fā)展將走向多元化。動(dòng)力電池是新能源汽車行業(yè)發(fā)展的重點(diǎn)和核心，掌握了動(dòng)力電池技術(shù)就等于擁有了新能源汽車發(fā)展的核心優(yōu)勢(shì)。市場(chǎng)對(duì)電池最關(guān)心的關(guān)鍵指標(biāo)集中在五大方面：安全穩(wěn)定性能、循環(huán)壽命、耐寬溫性、充電速度和能量密度。

 

6) 鋰電池的技術(shù)進(jìn)步發(fā)展緩慢。目前鋰離子電池在能量密度、高低溫特性、倍率性能上，都遠(yuǎn)遠(yuǎn)高于鉛酸、鎳氫電池，但還是難以滿足快速增長(zhǎng)的電子產(chǎn)品、電動(dòng)汽車等的需求。

 

近些年來(lái)，研究人員努力提高鋰電池的能量密度(電量體積容量比)、價(jià)值、安全性、環(huán)境影響以及試用壽命，并在設(shè)計(jì)全新類型的電池。但帕瑟里尼表示，現(xiàn)在傳統(tǒng)鋰電池技術(shù)已接近瓶頸，進(jìn)一步優(yōu)化的空間有限。

 

7) 從目前科研成果來(lái)看，采用石墨烯材料的電池的表現(xiàn)比鋰電池要好很多，特別是在電池的動(dòng)力特性、電容量、壽命等方面。然而，中國(guó)石墨烯產(chǎn)業(yè)技術(shù)創(chuàng)新戰(zhàn)略聯(lián)盟秘書長(zhǎng)李義春對(duì)記者說(shuō)，“目前有關(guān)石墨烯材料的電池的技術(shù)研究大多處于實(shí)驗(yàn)室階段，尚未達(dá)到實(shí)用化，離大批量生產(chǎn)還有很長(zhǎng)的路要走。

 

8) 目前，隨著電子產(chǎn)品的便攜化發(fā)展，電池也朝小型、輕薄同時(shí)兼具高比能量的方向發(fā)展；而對(duì)于在電動(dòng)汽車中的應(yīng)用，高的體積比能量也意味著一定容積的電池可以裝填更多的活性物質(zhì)。因此在實(shí)際應(yīng)用當(dāng)中，比之質(zhì)量比能量，體積比能量很多時(shí)候更加重要。

 

9)據(jù)國(guó)外媒體報(bào)道，英國(guó)兩所大學(xué)研究人員發(fā)現(xiàn)一種新型超級(jí)電容器材料，不僅能將充電時(shí)間縮短至10分鐘以內(nèi)，還可將能量密度提高到180Wh/kg，高于目前鋰電池普遍的100-120Wh/kg。今年1月，南京理工大學(xué)格萊特納米科技研究所夏暉教授課題組也發(fā)現(xiàn)了一種可讓超級(jí)電容器的電容量提高5-10倍的新材料。

 

10) 有的科學(xué)家稱，電池技術(shù)可說(shuō)是一種“混沌的藝術(shù)”。它之所以發(fā)展得那么慢，很大程度上是因?yàn)閹缀趺恳稽c(diǎn)微小的進(jìn)步或改變，都需要經(jīng)過(guò)大量的實(shí)驗(yàn)和測(cè)試，以保證安全和穩(wěn)定。即使是發(fā)現(xiàn)了對(duì)于提升能量密度很有幫助的材料，都不能保證它真的能用。

 

11）固態(tài)電池具有發(fā)展的必然性。 固態(tài)電池采用不可燃的固態(tài)電解質(zhì)替換了可燃性的有機(jī)液態(tài)電解質(zhì)，大幅提升了電池系統(tǒng)的安全性， 同時(shí)能夠更好適配高能量正負(fù)極并減輕系統(tǒng)重量， 實(shí)現(xiàn)能量密度同步提升。在各類新型電池體系中， 固態(tài)電池是距離產(chǎn)業(yè)化最近的下一代技術(shù)，這已成為產(chǎn)業(yè)與科學(xué)界的共識(shí)。

 

12）動(dòng)力電池是電動(dòng)汽車的心臟，是新能源汽車產(chǎn)業(yè)發(fā)展的關(guān)鍵。經(jīng)過(guò)十多年的發(fā)展，我國(guó)動(dòng)力電池產(chǎn)業(yè)取得長(zhǎng)足進(jìn)步，但是目前動(dòng)力電池產(chǎn)品性能、質(zhì)量和成本仍然難以滿足新能源汽車推廣普及需求。

 

1.3鋰電池產(chǎn)業(yè)鏈基礎(chǔ)知識(shí)

 

1）在鋰電池產(chǎn)業(yè)鏈劃分上，上游是鋰電池材料所需的礦產(chǎn)資源，中游為鋰電池生產(chǎn)廠商，下游則主要是鋰電池配套應(yīng)用領(lǐng)域，目前已被廣泛應(yīng)用于消費(fèi)類電子產(chǎn)品、電動(dòng)汽車、工業(yè)儲(chǔ)能等。

 

2） 在上游鋰電池原材料構(gòu)成上，主要由正極材料、負(fù)極材料、電解液、隔膜四大部分組成。

 

3）從鋰電池材料及電芯方面看，正極材料是鋰電池的核心材料。它決定了鋰電池的發(fā)展方向，也決定了電池的安全性能和能量密度大小，正極材料在電池成本中所占的比例在40%以上，因此它也決定了鋰電池成本的高低。

 

目前已經(jīng)市場(chǎng)化的鋰電池正極材料包括鈷酸鋰、錳酸鋰、磷酸鐵鋰和三元材料等產(chǎn)品。國(guó)內(nèi)新能源汽車所用的動(dòng)力電池，主流的有磷酸鐵鋰和三元材料。磷酸鐵鋰電池以比亞迪為代表，三元材料以特斯拉為代表。

 

鈷是生產(chǎn)鋰離子電池正極材料鈷酸鋰的主要原材料之一，中國(guó)鈷金屬資源量約為140萬(wàn)噸，但絕大多數(shù)為伴生資源，品位低生產(chǎn)成本高。中國(guó)的鈷資源有一半以上需要進(jìn)口滿足。由于不能掌握鈷資源，中國(guó)的鈷酸鋰生產(chǎn)商完全暴露在高鈷價(jià)格之下，盈利能力受到很大削弱。

 

三元正極材料(NCM)結(jié)合了鎳、鈷、錳三種元素的特性，相比傳統(tǒng)正極材料優(yōu)勢(shì)明顯。三元材料尤其是NCM 擁有高比容量、高標(biāo)準(zhǔn)電壓、高壓實(shí)密度以及優(yōu)良的低溫性能等優(yōu)點(diǎn)，且隨著摻雜包覆改性和濕法隔膜涂覆的發(fā)展，其原本倍率性能差、熱穩(wěn)定性差、存在陽(yáng)離子混排等缺點(diǎn)也有望得到解決，未來(lái)將逐步替代磷酸鐵鋰、錳酸鋰等傳統(tǒng)正極材料。三元鋰電池將是新能源車未來(lái)大趨勢(shì)所在，而三元正極材料尤其是國(guó)內(nèi)較為主流的NCM 有望率先揚(yáng)帆起航，迎來(lái)巨大發(fā)展空間。

 

4）負(fù)極材料技術(shù)與市場(chǎng)相對(duì)均較為成熟，成本比重最低，占10%左右。目前已經(jīng)實(shí)際應(yīng)用于鋰電池的負(fù)極材料基本上都是碳素材料。

 

目前鈦酸鋰電池正在打破以石墨烯為負(fù)極的傳統(tǒng)電池技術(shù)路線，改以鈦酸鋰為負(fù)極材料，鈦酸鋰電池有著顯著特點(diǎn)，如快速充放電能力強(qiáng)，充電倍率高等。

 

5）電解液在電池中是作為帶動(dòng)鋰離子流動(dòng)的載體，對(duì)鋰電池的運(yùn)行和安全性具有舉足輕重的作用。在電解液構(gòu)成中，六氟磷酸鋰是電解液成本占比最大的部分，約占電解液總成本的50%左右。

 

6） 隔膜占鋰電池成本比重僅次于正極材料及電解液，技術(shù)壁壘最高，目前隔膜在我國(guó)的技術(shù)仍需提升突破。國(guó)內(nèi)鋰離子電池隔膜生產(chǎn)企業(yè)主要以干法為主，而濕法工藝在熱穩(wěn)定性、與電解液浸潤(rùn)性及熱收縮性等方面優(yōu)勢(shì)明顯，更能滿足動(dòng)力鋰電池需要，因此隨著動(dòng)力電池的需求爆發(fā)，濕法替代干法的趨勢(shì)已經(jīng)逐步明朗。

 

1.4 鋰電池行業(yè)基礎(chǔ)知識(shí)

 

1）鋰離子電池產(chǎn)業(yè)從90年代初誕生以來(lái)，至今已有大約30年時(shí)間，這個(gè)行業(yè)從日本壟斷，到日韓爭(zhēng)霸，到現(xiàn)在中日韓三足鼎立，現(xiàn)在逐漸開始向中國(guó)壟斷的方向發(fā)展。

 

2）鋰電池的下游需求主要來(lái)自消費(fèi)類電池、動(dòng)力電池和鋰電儲(chǔ)能三大領(lǐng)域。動(dòng)力電池是指為新能源汽車、電動(dòng)自行車等提供動(dòng)力來(lái)源的電池，目前幾乎全部采用技術(shù)相對(duì)成熟的鋰電池。

 

3）由于我國(guó)企業(yè)在生產(chǎn)管理、工藝控制、生產(chǎn)自動(dòng)化方面還與日本、韓國(guó)有一定的差距。據(jù)鋰電池行業(yè)人士介紹，日本電池生產(chǎn)線大約有200個(gè)左右的質(zhì)量控制點(diǎn)，整個(gè)生產(chǎn)流程都在濕度嚴(yán)格控制的環(huán)境中完成，最大程度避免了水分的影響，而我國(guó)電池生產(chǎn)企業(yè)受到成本、條件的影響，質(zhì)量控制點(diǎn)一般僅有20個(gè)左右，好的企業(yè)才能達(dá)到50個(gè)，控制程度還有較大的差距。

 

4）筆記本電腦電池是中國(guó)鋰離子廠商的另一大軟肋。筆記本電腦電池相對(duì)安全性、品質(zhì)一致性和其他指標(biāo)方面要求很高，是各種鋰離子電池中技術(shù)門檻最高的品種，也是利潤(rùn)率最高的種類。但到目前為止，中國(guó)許多鋰離子電池廠商都無(wú)法進(jìn)入筆記型電腦電池領(lǐng)域。中國(guó)鋰離子電池廠商生產(chǎn)筆記型電腦電池沒有優(yōu)勢(shì)，原因在于筆記本電腦電池品質(zhì)要求甚高，無(wú)法靠“半自動(dòng)化”生產(chǎn)來(lái)滿足，所以“中國(guó)制造”的成本優(yōu)勢(shì)無(wú)法體現(xiàn)。

 

5) 從國(guó)家的角度來(lái)看，在產(chǎn)業(yè)層面上要能夠?qū)﹄姵匦袠I(yè)做一個(gè)規(guī)范發(fā)展，來(lái)提升動(dòng)力電池的優(yōu)質(zhì)產(chǎn)能，從產(chǎn)業(yè)鏈的角度上做協(xié)同發(fā)展。動(dòng)力電池?zé)o論是用在汽車上還是儲(chǔ)能里都是關(guān)注的焦點(diǎn)，不過(guò)，動(dòng)力電池最主要的是應(yīng)用在汽車上。

 

6)鋰電池是一個(gè)人才、技術(shù)、資金高度密集的產(chǎn)業(yè)，需要相當(dāng)長(zhǎng)的時(shí)間積淀。但是，由于鋰電池產(chǎn)業(yè)發(fā)展迅猛，人才和技術(shù)高度的奇缺，盡管鋰電池項(xiàng)目很多，而人才與技術(shù)卻嚴(yán)重跟不上產(chǎn)業(yè)的發(fā)展。

 

二、 行業(yè)發(fā)展前景情況

2.1 根據(jù)我國(guó)新能源汽車發(fā)展規(guī)劃測(cè)算，“十三五”期間，國(guó)內(nèi)動(dòng)力電池總需求在170Gwh左右；電子數(shù)碼產(chǎn)品對(duì)鋰電池的需求增速比較穩(wěn)定，預(yù)計(jì)消費(fèi)電池總需求為100Gwh左右，加上儲(chǔ)能消費(fèi)電池總需求為30Gwh左右，合計(jì)超過(guò)300Gwh。這意味著在“十三五”期間，鋰電池需求年平均增速將達(dá)到25%以上。鋰電池行業(yè)相關(guān)公司的發(fā)展勢(shì)頭仍將得到延續(xù)，鋰電池上游原材料也將繼續(xù)受益鋰電池下游需求增長(zhǎng)。

 

2.2 中泰證券研報(bào)預(yù)計(jì)，到2020年，車用三元材料將達(dá)20萬(wàn)噸，年均增速將達(dá)到54%。工信部預(yù)測(cè)，2018年三元電池的出貨量有望首超鋰電池，成為續(xù)航電池的主流材料。三元電池產(chǎn)業(yè)有望迎來(lái)加速增長(zhǎng)，進(jìn)一步占領(lǐng)動(dòng)力電池的市場(chǎng)份額。預(yù)計(jì)未來(lái)國(guó)內(nèi)鋰電池與材料行業(yè)產(chǎn)能結(jié)構(gòu)性過(guò)剩繼續(xù)存在，中高端產(chǎn)品包括三元?jiǎng)恿﹄姵氐扔型^續(xù)供不應(yīng)求。

 

2.3 政策力推，中國(guó)已成為鋰電材料大國(guó)。經(jīng)過(guò)多年發(fā)展，中國(guó)負(fù)極、電解液占全球份額超過(guò)60%，正極和隔膜占比接近50%，具備發(fā)展電動(dòng)汽車的產(chǎn)業(yè)鏈基礎(chǔ)。行業(yè)快速發(fā)展得益于政策大力推動(dòng)，14 年起電動(dòng)汽車銷量大幅增長(zhǎng)，行業(yè)開始從理想走向現(xiàn)實(shí)。展望未來(lái)，根據(jù)政府規(guī)劃2025 年銷量300 萬(wàn)輛，以40 度電/輛測(cè)算，正負(fù)極產(chǎn)量將在2015 年基礎(chǔ)上增長(zhǎng)3 倍，隔膜增長(zhǎng)4 倍，電解液增長(zhǎng)2 倍。隨著鋰電池性能提升和成本下降，替代鉛酸市場(chǎng)空間同樣巨大，尤其是在儲(chǔ)能和電動(dòng)自行車市場(chǎng)。

 

2.4 預(yù)計(jì)到2020年動(dòng)力鋰電池投資規(guī)模1655億元，消費(fèi)鋰電池142億元，儲(chǔ)能鋰電池360億元，合計(jì)市場(chǎng)規(guī)模超過(guò)2000億元，未來(lái)4年設(shè)備投資復(fù)合增速48%?？紤]到動(dòng)力鋰電池產(chǎn)業(yè)政策，可穿戴設(shè)備及VR產(chǎn)品對(duì)消費(fèi)鋰電池的進(jìn)一步帶動(dòng)，以及儲(chǔ)能鋰電池技術(shù)突破價(jià)格下行帶來(lái)的新的市場(chǎng)空間，預(yù)計(jì)鋰電池自動(dòng)化市場(chǎng)規(guī)模有望進(jìn)一步超預(yù)期。

 

2.5中金公司認(rèn)為，受下游需求與新能源汽車技術(shù)路線圖等因素推動(dòng)，優(yōu)質(zhì)電池等產(chǎn)品將保持高增長(zhǎng)。2016年至2020 年，(中國(guó))鋰電池與四大材料對(duì)應(yīng)的需求年均復(fù)合增速超過(guò)30%，其中鋰動(dòng)力電池需求量由28Gwh 增長(zhǎng)2.2 倍至89Gwh，年均復(fù)合增速超過(guò)30%。

 

2.6 業(yè)內(nèi)人士預(yù)計(jì)，中國(guó)鋰電池行業(yè)正成為世界第一。中國(guó)正在出現(xiàn)的超大型的鋰電池工廠，讓電池大部分新產(chǎn)能集中在中國(guó)，中國(guó)鋰電池產(chǎn)能在2020年將占全世界的62%。

 

2.7鋰電設(shè)備行業(yè)將出現(xiàn)“整線化、標(biāo)準(zhǔn)化、全球化”三大趨勢(shì)。預(yù)計(jì)2020年我國(guó)鋰電設(shè)備規(guī)模約210億元，2016-2020年復(fù)合增長(zhǎng)率約17%。

 

2.8 前瞻認(rèn)為，在政策的利好以及各國(guó)新能源汽車產(chǎn)量不斷走高的趨勢(shì)帶動(dòng)下，未來(lái)五年，動(dòng)力電池PACK行業(yè)的增速將保持在30％左右的水平。到2023年，全球動(dòng)力電池PACK市場(chǎng)規(guī)模將達(dá)到1863億美元。

 

三、有關(guān)政策支持情況

3.1 2017年3月1日，工信部、發(fā)改委、科技部、財(cái)政部聯(lián)合印發(fā)《促進(jìn)汽車動(dòng)力電池產(chǎn)業(yè)發(fā)展行動(dòng)方案》(以下簡(jiǎn)稱“方案”)。整體規(guī)模目標(biāo)： 電池產(chǎn)業(yè)到 2020 年達(dá)到總產(chǎn)能超過(guò) 1000 億瓦時(shí)，并形成產(chǎn)銷規(guī)模在 400 億瓦時(shí)以上、具有國(guó)際競(jìng)爭(zhēng)力的龍頭企業(yè)。 產(chǎn)品性能目標(biāo)： 到 2020 年，新型鋰離子動(dòng)力電池單體比能量超過(guò) 300 瓦時(shí)/公斤；系統(tǒng)比能量力爭(zhēng)達(dá)到 260 瓦時(shí)/公斤、成本降至 1 元/瓦時(shí)以下，使用環(huán)境達(dá)-30℃到 55℃，可具備 3C 充電能力。到 2025 年，新體系動(dòng)力電池技術(shù)取得突破性進(jìn)展，單體比能量達(dá) 500 瓦時(shí)/公斤。

 

3.2 2018年2月26日，工信部等7部委于聯(lián)合發(fā)布了《新能源汽車動(dòng)力蓄電池回收利用管理暫行辦法》，明確動(dòng)力電池生產(chǎn)企業(yè)產(chǎn)品的設(shè)計(jì)要求、生產(chǎn)要求和回收責(zé)任等，旨在加強(qiáng)新能源汽車動(dòng)力蓄電池回收利用管理，規(guī)范行業(yè)發(fā)展。

 

3.3 2018年4月出臺(tái)《汽車動(dòng)力蓄電池和氫燃料電池行業(yè)白名單暫行管理辦法》(以下簡(jiǎn)稱“白名單”)，已不再與補(bǔ)貼政策掛鉤，以引導(dǎo)和扶持自主品牌技術(shù)進(jìn)步為核心指導(dǎo)。外資品牌也將涌入，從而實(shí)現(xiàn)更充分的市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)。

 

3.4 2018年 7月3日，工信部發(fā)布《新能源汽車動(dòng)力蓄電池回收利用溯源管理暫行規(guī)定》，提出按照《新能源汽車動(dòng)力蓄電池回收利用管理暫行辦法》，建立"新能源汽車國(guó)家監(jiān)測(cè)與動(dòng)力蓄電池回收利用溯源綜合管理平臺(tái)"，對(duì)動(dòng)力蓄電池生產(chǎn)、銷售、使用、報(bào)廢、回收、利用等全過(guò)程進(jìn)行信息采集，對(duì)各環(huán)節(jié)主體履行回收利用責(zé)任情況實(shí)施監(jiān)測(cè)，8月1日起執(zhí)行。

 

四、 行業(yè)發(fā)展有關(guān)情況

4.1 有關(guān)數(shù)據(jù)統(tǒng)計(jì)

 

1）在動(dòng)力電池產(chǎn)業(yè)高速增長(zhǎng)的背后，產(chǎn)能過(guò)?，F(xiàn)象卻逐步凸顯。據(jù)高工產(chǎn)研鋰電研究所(GGII)數(shù)據(jù)顯示，截至2017年年底，國(guó)內(nèi)動(dòng)力電池總產(chǎn)能135GWh，有效產(chǎn)能110GWh。新能源汽車的產(chǎn)銷量在2017年均接近80萬(wàn)輛，與2016年相比增幅達(dá)50%。動(dòng)力電池裝機(jī)總電量約36.4GWh，這也就表示，動(dòng)力電池的全國(guó)產(chǎn)能利用率只有40%。

 

2）中國(guó)電動(dòng)汽車百人會(huì)理事長(zhǎng)陳清泰在6月27日舉行的中國(guó)(青海)鋰產(chǎn)業(yè)與動(dòng)力電池國(guó)際高峰論壇上表示，中國(guó)動(dòng)力電池配套企業(yè)已經(jīng)從2015年的約150家降到了2017年的100家左右，1/3企業(yè)已經(jīng)被淘汰出局。

 

3）預(yù)計(jì)2020 年全球電動(dòng)車銷量 500-600 萬(wàn)輛，對(duì)應(yīng)動(dòng)力鋰電池需求 200-250GWh，設(shè)備總需求約 700 億元。新能源汽車市場(chǎng)空間廣闊，對(duì)應(yīng)上游鋰電池行業(yè)將進(jìn)入高擴(kuò)產(chǎn)時(shí)期。

 

4) 2017年我國(guó)鋰離子電池累計(jì)產(chǎn)量達(dá)111億只，首次突破百億只，同比增長(zhǎng)31%以上，增速相比2016年高位略有回落。2017年，我國(guó)鋰離子電池產(chǎn)業(yè)規(guī)模達(dá)1510億元，首次突破1500億元大關(guān)，同比增長(zhǎng)18%，繼續(xù)保持快速增長(zhǎng)。

 

領(lǐng)先優(yōu)勢(shì)進(jìn)一步擴(kuò)大。2017年，我國(guó)占全球鋰離子電池產(chǎn)業(yè)的比重達(dá)到了46%，較2016年提高了6個(gè)百分點(diǎn)，進(jìn)一步拉開了與日本、韓國(guó)之間的差距。

 

5）據(jù)天風(fēng)證券測(cè)算，2018年全國(guó)新能源汽車銷量超100萬(wàn)輛，對(duì)應(yīng)動(dòng)力電池需求約50GWh;2020年全國(guó)新能源汽車銷量超200萬(wàn)輛，對(duì)應(yīng)動(dòng)力電池需求約110GWh。而2018年全球新能源汽車銷量將超過(guò)200萬(wàn)輛，對(duì)應(yīng)動(dòng)力電池需求約79.8GWh;2020年全球銷量近450萬(wàn)輛，對(duì)應(yīng)動(dòng)力電池總需求約195GWh。

 

6）2015-2017年三年來(lái)動(dòng)力電池系統(tǒng)單位成本雖然也在下降，但降成本的速度卻低于價(jià)格下降速度。據(jù)高工產(chǎn)業(yè)研究院數(shù)據(jù)顯示，2017年底動(dòng)力電池價(jià)格較2017年初下滑20%-25%。磷酸鐵鋰動(dòng)力電池組價(jià)格從年初的1.8-1.9元/Wh下降到年底的1.45-1.55元/Wh;三元?jiǎng)恿﹄姵匕鼉r(jià)格從年初的1.7-1.8元/Wh下降到年底的1.4-1.5元/Wh。

 

7）數(shù)據(jù)顯示，2017年我國(guó)鋰電設(shè)備行業(yè)營(yíng)收增速高達(dá)128%，在新能源汽車各細(xì)分子行業(yè)中排在首位。2018年目前繼續(xù)保持高增長(zhǎng)，其中贏合科技、先導(dǎo)智能、科恒股份、星云股份、金銀河等5家鋰電設(shè)備企業(yè)，2018年第一季度合計(jì)實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)收入18億元，同比增長(zhǎng)96%，歸母凈利同比增長(zhǎng)68.93%。

 

8）數(shù)據(jù)顯示，2017年全球氫氧化鋰產(chǎn)量4.75萬(wàn)噸，需求量5.01萬(wàn)噸，缺口0.26萬(wàn)噸。業(yè)內(nèi)人士認(rèn)為，未來(lái)如果我國(guó)鹽湖鹵水提鋰提純產(chǎn)業(yè)化技術(shù)沒有重大的實(shí)質(zhì)性突破，國(guó)內(nèi)電池級(jí)氫氧化鋰供需缺口將更大，而電池級(jí)氫氧化鋰價(jià)格也可能將會(huì)邁上20萬(wàn)/噸以上臺(tái)階。

 

9）根據(jù)前瞻產(chǎn)業(yè)研究院的統(tǒng)計(jì)，截止2018年上半年，國(guó)內(nèi)鋰電池隔膜行業(yè)企業(yè)數(shù)量(不包括參股)已經(jīng)達(dá)到75家，但大部分企業(yè)規(guī)模較小，根據(jù)前瞻產(chǎn)業(yè)研究院對(duì)各家公司鋰電池隔膜2017年業(yè)績(jī)的統(tǒng)計(jì)，目前鋰電池隔膜市場(chǎng)銷售額超過(guò)1億元的不超過(guò)10家。

 

10）高工產(chǎn)研鋰電研究所(GGII)調(diào)研數(shù)據(jù)顯示，2018年二季度國(guó)內(nèi)正極材料總出貨量6.41萬(wàn)噸，同比增長(zhǎng)13.7%。其中三元材料同比上漲52.1%，磷酸鐵鋰同比下滑33.6%，三元材料成為帶動(dòng)正極材料市場(chǎng)增長(zhǎng)主要驅(qū)動(dòng)因素。

 

11）據(jù)統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)顯示，2016年全球鋰離子電池市場(chǎng)規(guī)模達(dá)1850.23億元。隨著產(chǎn)業(yè)鏈的良好拉動(dòng)，鋰電池市場(chǎng)增長(zhǎng)，截止到了2017年全球鋰離子電池市場(chǎng)規(guī)模將達(dá)2060.62億元。預(yù)計(jì)到2018年全球鋰電池市場(chǎng)規(guī)模將達(dá)2313.26億元。

 

12）截止到2018年1-7月，鋰離子電池產(chǎn)量達(dá)到78.2億只，同比增長(zhǎng)8.6%。預(yù)計(jì)2018年我國(guó)鋰離子電池產(chǎn)量將達(dá)到131億只，未來(lái)五年(2018-2022)年均復(fù)合增長(zhǎng)率約為17.89%，預(yù)計(jì)到了2022年我國(guó)鋰離子電池產(chǎn)量將達(dá)到253億只。

 

13）數(shù)據(jù)顯示，2018年1-11月份中國(guó)動(dòng)力電池裝機(jī)量達(dá)43.63GWh，同比增長(zhǎng)77%。從材料體系來(lái)看，三元電池裝機(jī)量為25.21GWh，占比約57%，同比增長(zhǎng)約76%。

 

4.2 產(chǎn)業(yè)方向和趨勢(shì)情況

 

1）由于政策的導(dǎo)向，從技術(shù)路徑來(lái)看，2017年動(dòng)力電池技術(shù)的更迭換代突出表現(xiàn)在三元材料領(lǐng)域(三元材料能量密度遠(yuǎn)高于磷酸鐵鋰電池)。根據(jù)《中國(guó)制造2025》對(duì)動(dòng)力電池的發(fā)展規(guī)劃：2020年，電池能量密度達(dá)到300Wh/kg；2025年，電池能量密度達(dá)到400Wh/kg。

 

2）隨著需求的快速增長(zhǎng)，預(yù)計(jì)到2019年前后，金屬鋰和鈷等不可或缺的原料將持續(xù)吃緊。電芯缺貨漲價(jià)這一情況預(yù)計(jì)將長(zhǎng)期存在。

 

3）磷酸鐵鋰電池在未來(lái)1-2年將面臨較嚴(yán)峻的產(chǎn)能過(guò)剩問(wèn)題，三元鋰電池將會(huì)出現(xiàn)階段性產(chǎn)能過(guò)剩。不過(guò)，從中長(zhǎng)期來(lái)看，我國(guó)的動(dòng)力電池產(chǎn)業(yè)仍有非常大的成長(zhǎng)空間，根據(jù)工信部整車出廠合格證產(chǎn)量數(shù)據(jù)測(cè)算，到2020年，我國(guó)國(guó)內(nèi)動(dòng)力鋰電池總需求約90GWh，到2025年，動(dòng)力電池需求量將達(dá)到310GWh。

 

4）動(dòng)力電池行業(yè)逐漸步入兼并重組的關(guān)鍵期，合資合作日益明顯。不少業(yè)內(nèi)人士認(rèn)為，在行業(yè)小的時(shí)候，做好細(xì)分市場(chǎng)的分工就好，而當(dāng)行業(yè)壯大，上下游的聯(lián)動(dòng)就顯得非常重要，能減少中間環(huán)節(jié)成本，獲得巨大回報(bào)。

 

5）高工產(chǎn)研鋰電研究所(GGII)認(rèn)為，在當(dāng)前CATL一家獨(dú)大的情形下，是喜悅，說(shuō)明國(guó)內(nèi)動(dòng)力電池制造業(yè)已躋身全球領(lǐng)先水平；也是擔(dān)憂，當(dāng)所有車企都押寶在一家供應(yīng)商時(shí)，容易因?yàn)橐恍┩话l(fā)事件大則造成整個(gè)行業(yè)波動(dòng)，小則影響單家車企日常經(jīng)營(yíng)。

 

因此國(guó)內(nèi)還需要崛起3-4家動(dòng)力電池企業(yè)，以滿足未來(lái)新能源汽車往100萬(wàn)輛、500萬(wàn)輛、1000萬(wàn)輛等體量發(fā)展。

 

6) 全固態(tài)鋰電池作為替代傳統(tǒng)鋰電的未來(lái)電池技術(shù)方向之一，吸引了眾多國(guó)內(nèi)外研究機(jī)構(gòu)和企業(yè)進(jìn)行研發(fā)，但是在固體電解質(zhì)材料、界面性能優(yōu)化、電極材料選擇以及成本、工藝上還有相當(dāng)長(zhǎng)的路要走，不論是生產(chǎn)工藝制程、或是生產(chǎn)線的周遭環(huán)境都需要大量的資本投入和嚴(yán)格參數(shù)控制，對(duì)后進(jìn)的初創(chuàng)公司而言，要從實(shí)驗(yàn)室走到量產(chǎn)線的路很長(zhǎng)很遠(yuǎn)很昂貴。當(dāng)然，面對(duì)其巨大的商業(yè)價(jià)值空間，一定還會(huì)有更多類似寶馬一樣的優(yōu)秀汽車制造商以及電池企業(yè)投入其中，相信隨著研發(fā)技術(shù)的推動(dòng)和深入，固態(tài)電池產(chǎn)業(yè)化步伐將逐步加快。

 

7) 目前國(guó)內(nèi)電池企業(yè)面臨加速洗牌，行業(yè)集中度將不斷提升，初步預(yù)計(jì)國(guó)內(nèi)鋰電池前五大企業(yè)將壟斷80%以上的市場(chǎng)份額。業(yè)內(nèi)人士認(rèn)為，鋰電產(chǎn)業(yè)短期內(nèi)有兩波洗牌浪潮，目前是第一波，表現(xiàn)是市場(chǎng)份額的變化，三四年之后會(huì)有第二波，表現(xiàn)在技術(shù)革新方面，未來(lái)資金不是追逐規(guī)模就是追逐技術(shù)。

 

8) 在整體行業(yè)出現(xiàn)結(jié)構(gòu)性產(chǎn)能過(guò)剩的情況下，擴(kuò)產(chǎn)主體趨向于規(guī)模企業(yè)及新進(jìn)入者。

 

數(shù)據(jù)顯示，2018年主要有3股力量系主要擴(kuò)產(chǎn)勢(shì)力：一類是已經(jīng)取得一定市場(chǎng)占有率，且有一定規(guī)模的企業(yè)。其需要不斷擴(kuò)產(chǎn)，以滿足客戶2020年及以后的需求，這類代表企業(yè)有CATL、孚能、比亞迪、國(guó)軒等;第二類企業(yè)是2016–2017年才成立的電池企業(yè)，其需要建設(shè)第一期產(chǎn)能，如瑞浦能源、塔菲爾、華鼎國(guó)聯(lián)等;第三類企業(yè)是需要多技術(shù)發(fā)展，建設(shè)另外一種形狀電池產(chǎn)能的企業(yè)，如湖北猛獅、江蘇遠(yuǎn)東福斯特、力信等。三類企業(yè)中第一類企業(yè)的投資規(guī)模更大，單期新增產(chǎn)能以4–10GWh。

 

9) 隨著動(dòng)力電池行業(yè)的飛速發(fā)展，國(guó)內(nèi)電動(dòng)車已經(jīng)可以發(fā)起690公里的里程挑戰(zhàn)。在6月24日-29日第五屆環(huán)青海湖電動(dòng)汽車挑戰(zhàn)賽上，多款純電動(dòng)車的競(jìng)技直觀體現(xiàn)了電動(dòng)車不輸燃油車的極限性能，讓更多人認(rèn)識(shí)到了新能源汽車時(shí)代已經(jīng)到來(lái)。

 

10) 寧德時(shí)代副總裁、首席科學(xué)家吳凱介紹，電池企業(yè)進(jìn)行研發(fā)注重考慮兩方面因素，一是能量密度;二是成本平衡設(shè)計(jì)。這兩條曲線與經(jīng)濟(jì)學(xué)的供需曲線相似，在某個(gè)位置形成平衡點(diǎn)。這個(gè)平衡點(diǎn)的時(shí)間節(jié)點(diǎn)是2020年，能量密度達(dá)到300Wh/Kg，價(jià)格為1元/Wh。在這個(gè)平衡點(diǎn)之下，三元/石墨體系的電池會(huì)成為流行趨勢(shì)，隨著能量密度提升，硅基負(fù)極體系、固態(tài)電池等會(huì)顯示出優(yōu)勢(shì)。

 

11）動(dòng)力電池從磷酸鐵鋰轉(zhuǎn)向三元體系后，能量密度有了較大幅度的提高，但是，瓶頸問(wèn)題依然沒有解決。燃料電池和固態(tài)電池被大家認(rèn)為是未來(lái)的發(fā)展方向，為了搶占未來(lái)的制高點(diǎn)，我國(guó)企業(yè)出現(xiàn)了較有代表性的現(xiàn)象：不少整車企業(yè)偏向燃料電池，動(dòng)力電池企業(yè)偏向固態(tài)電池研發(fā)。

 

12）8月中旬，比亞迪和寧德時(shí)代都爆出明年將推出高鎳811電池的消息！而此前的印象中，兩位巨頭似乎對(duì)高鎳811電池并不積極，因?yàn)楸瓤穗姵?、?guó)軒高科等企業(yè)早就量產(chǎn)了高鎳811電池。而全國(guó)動(dòng)力電池領(lǐng)域的老大和老二，如今終于出手，釋放的信號(hào)非常明顯，高鎳三元時(shí)代真的來(lái)了！

 

13）業(yè)內(nèi)人士認(rèn)為，2019年開始以電池級(jí)氫氧化鋰為原料的高鎳三元電池會(huì)逐漸成為市場(chǎng)需求主流。通常來(lái)講，每1GWH高鎳三元電池約需要787.5噸氫氧化鋰。根據(jù)預(yù)測(cè)，2018年全球電池級(jí)氫氧化鋰需求量或迎來(lái)爆發(fā)式增長(zhǎng)，有望達(dá)4.7萬(wàn)噸。預(yù)計(jì)2018-2020年全球電池領(lǐng)域?qū)溲趸囆枨蟮膹?fù)合增長(zhǎng)率達(dá)78%。